- 1.1金融工程的定义及内涵 - 1.1.2金融工程应用的两个例子
- 1.2金融工程的分析方法 - 1.2.1金融工程的基础构件
- 1.2金融工程的分析方法 - 1.2.2无套利分析方法与积木分析方法
- 1.3金融工程的产生、发展及影响 - 1.3.1金融工程产生的背景及推动因素
- 1.3金融工程的产生、发展及影响 - 1.3.2金融工程的作用及发展趋势
- 1.3金融工程的产生、发展及影响 - 1.3.3国内外金融工程专业概况
- 2.1.1 金融衍生工具的定义及分类
- 2.1.2 金融衍生工具的特点
- 2.1.3 金融衍生工具的构件
- 2.1.4 金融衍生品的应用及功能
- 2.2.1 全球金融衍生品市场的发展历史
- 2.2.2 全球金融衍生品概况
- 2.2.3 中国衍生品市场的发展历史
- 2.2.4 中国衍生品市场交易概况
- 3.1远期合约特点
- 3.2金融远期合约实例
- 3.2.2远期利率协议(HD)
- 3.2.3外汇远期与远期外汇综合协议(HD)
- 4.1.1期货合约特点(SHD)
- 4.1.2具体合约举例(SHD)
- 4.2期货市场框架与交易场所(SHD)
- 4.3期货交易与结算机制(SHD)
- 4.4期货市场行情(HD)
- 5.1互换合约特点(SHD)
- 5.2.1利率互换上(HD)
- 5.2.1利率互换下(HD)
- 5.2.2货币互换(SHD)
- 5.2.3信用违约互换及其他互换上(SHD)
- 5.2.3信用违约互换及其他互换下(SHD)
- 6.1期权合约特点(SHD)
- 6.2.1我国场内期权的交易与结算机制(SHD)
- 6.2.2我国场外期权的交易与结算机制(SHD)
- 6.3期权报价与市场行情(SHD)
- 7.1绝对定价与相对定价(SHD)
- 7.2.1套利及套利组合(SHD)
- 7.2.2无套利定价机制(SHD)
- 7.3.1远期合约的定价与案例(SHD)
- 7.3.2期货与期权合约的定价与案例(SHD)
- 8.1风险态度(SHD)
- 8.2鞅与等价鞅测度(SHD)
- 8.3.1风险中性定价(SHD)
- 8.3.2风险中性定价与无套利定价的等价性(SHD)
- 9.1概念、符号及原理(SHD)
- 9.2.1无收益资产远期合约定价(HD)
- 9.2.2无收益资产远期合约定价案例及远期价格期限结构(SHD)
- 9.2.3现金收益资产远期合约定价(SHD)
- 9.2.4连续收益率资产远期合约定价(SHD)
- 9.3.1股指期货与外汇期货的定价(SHD)
- 9.3.2利率期货的定价(SHD)
- 10.1.1互换的定义及举例说明(SHD)
- 10.1.2互换的应用及互换利率的本质(SHD)
- 10.2利率互换的债券定价法(SHD)
- 10.3利率互换的FRA定价法(SHD)
- 10.4货币互换的定价(SHD)
- 11.1.1期权价格的影响因素(SHD)
- 11.1.2期权价格上下限及美式期权的提前行权问题(SHD)
- 11.2期权的二叉树定价(SHD)
- 11.3Black-Scholes-Merton定价(SHD)
- 12.1.1套期保值的定义及分类(SHD)
- 12.1.2支持与反对套期保值的观点(SHD)
- 12.1.3完美与不完美的套期保值(SHD)
- 12.2基于期货远期的套期保值策略构建(SHD)
- 12.3.1Delta与Delta中性套期保值(SHD)
- 12.3.2其他希腊字母及相应中性套期保值(SHD)
- 13.1.1投资策略一般概念及评价(SHD)
- 13.1.2最优杠杆率(SHD)
- 13.1.3Alpha策略构建(SHD)
- 13.2.1套利和统计套利的思想(SHD)
- 13.2.2配对套利策略和期限套利策略(SHD)
- 13.2.3期权平价公式套利策略(SHD)
- 13.3期权相关策略(SHD)
- 14.1.1基于互换的股票价格风险管理(SHD)
- 14.1.2基于期货的股票价格风险管理(SHD)
- 14.1.3基于期权的股票价格风险管理(HD)
- 14.2.1基于远期和期货的利率风险管理(SHD)
- 14.2.2基于互换的利率风险管理(SHD)
- 14.2.3基于期权的利率风险管理(SHD)
- 14.3.1基于远期和期货的外汇风险管理(SHD)
- 14.3.2基于互换的外汇风险管理(SHD)
- 14.3.3基于期权的外汇风险管理(SHD)
- 15.1.1产品设计的流程和步骤来自其他领域的启示(HD)
- 15.1.2产品设计的需求分析(HD)
- 15.1.3产品设计的可行性分析(HD)
- 15.1.4产品设计的生产工序(HD)
- 15.1.5产品的定价与风险评估(HD)
- 15.2.1信孚银行为罗纳普朗克公司设计股权结构调整方案一(HD)
- 15.2.2信孚银行为罗纳普朗克公司设计股权结构调整方案二(HD)
金融工程是上世纪90年代初西方国家出现的一门新兴金融学科。它运用工程技术的方法(数学建模、数值计算、网络图解、仿真模拟等)设计、开发和实施新型金融产品,创造性地解决金融问题。金融工程学将工程思维引入金融科学的研究,融现代金融学、信息技术与工程方法于一体,迅速发展成为一门新兴的交叉性学科,在把金融科学的研究推进到一个新的发展阶段的同时,对金融产业乃至整个经济领域产生了极其深远的影响。本章将从金融工程产生和发展的背景入手,逐步介绍金融工程的概念、基本思想、基本方法和基本工具,为深入学习掌握金融工程的核心知识打下良好基础。在本章的学习过程中,由于同学们的相关知识掌握的不够,对于一些概念可能会感觉比较抽象,随着学习的不断深入,理解会逐步加深。
金融工程是一门融现代金融学、工程方法与信息技术于一体的新兴交叉性学科。无套利定价与风险中性定价是金融工程具有标志性的分析方法。尽管历史不长,但金融工程的发展在把金融科学的研究推进到一个新阶段的同时,对金融产业乃至整个经济领域都产生了极其深远的影响。本章主要对金融工程的定义,发展历史以及基本方法进行了介绍
2.学习目标
掌握金融工程的定义、根本目的和主要内容;熟悉金融工程产生和发展的背景、金融产品定价的基本分析方法和运用的工具;了解金融工程的主要技术手段、金融工程与风险管理之间的关系
3.本章重点
(1)金融工程的定义及主要内容
(2)掌握金融工程的定价原理(绝对定价法和相对定价法,无套利定价原理,风险中性定价法,状态价格定价法)
(3)衍生证券定价的假设
4.本章难点
(1)用积木分析法给金融工程定价
(2)三种定价方法的内在一致性